期貨交易屬於高風險投資行為，專業性強、門檻高，不少投資者看中期貨市場的高收益，卻因專業知識欠缺或資金儲備不足而難以透過測評，無法在正規期貨公司開戶。非法期貨代理商瞄準了此部分群體需求，不設門檻、不加篩選、不做風控，將合格或不合格投資者招攬至未經批准在境內提供期貨交易服務的境內外期貨平臺，從中賺取佣金。大量中小投資者承擔遠超出其承受能力的風險，投資者的權益難以保障。

張某甲所經營的A公司就是這樣一家非法經營期貨的“家族”企業，公司裡的40餘名員工不是親戚就是同鄉，

透過在多個省市發展二級代理，大規模擴充套件客戶群，涉案金額超80億。

擁有成熟的組織架構

境內外業務一起抓

張某甲畢業後到了期貨公司做業務員，學習了不少炒期貨的知識。2012年，張某甲在上海成立了A公司和B公司，

在我國境內未取得合法的證券、期貨業務資質的情況下，從事境內外期貨交易及配資業務。

A公司和B公司實際上是兩塊牌子一套人馬，以A公司名義做內盤期貨，以B公司名義做外盤期貨。公司有成熟的組織架構、實行精細化管理，除了一般證券公司設有的前臺部、客服組、後臺部、風控部等，還設立了複查部，裡面的人員一一對應客服人員，幫助客服複核各個客戶的結算金額。同時設有獨立複核人員，對全部賬戶的結算工作進行再複核。

客戶從何而來？

“以前曾經有過業務人員，透過業務員招攬客戶，從2000年開始基本都是透過網站做推廣，然後是透過老客戶介紹發展新客戶，現在主要透過老客戶和代理商找新客戶來。”據張某甲供述，由於張某甲的公司沒有開戶資金門檻，保證金最低只需2000元，還能提供較高比例的配資服務和境外期貨業務，所以吸引了大量客戶。

張某甲先在期貨公司開立好賬戶，然後在分倉軟體設立子賬戶繫結到上述主賬戶，讓客戶自己操作子賬戶進行交易，需要強制平倉時系統會自動操作。配資資金少部分源於張某甲的自有資金，大部分是其找來的資方。張某甲公司從中收取客戶每手交易170元至300元不等的手續費，同時收取一般不超過一分五的月息作為配資利息。外盤期貨也是一樣的操作流程，張某甲聯絡了多家境外期貨交易機構，搭建境外期貨交易平臺，再利用外盤分倉軟體進行交易。

員工不是親戚就是同鄉

只拿工資不分紅

公司運營需要員工，“自己人用著放心。”張某甲心想。

於是他讓自己的堂弟張某乙、堂兄張某丙分別做了兩家公司的法人。親妹妹王某為財務負責人，同時也協助進行考勤、人事等公司日常管理。張某甲的兒子畢業後也到公司協助管理，同時負責聯絡境外期貨公司和相應軟體公司的相關事宜。

隨著公司業務拓展，對於員工的需求也日漸增多，公司裡的三十餘名員工不是親戚就是同鄉，經親友介紹進入公司，他們都拿固定工資，前臺一年20來萬，其他人8萬到13萬不等。“前臺人員接待來新客戶的，以每人200元來獎勵，客服如果能將一些舊客戶招攬回來的，也是以每人200元獎勵。其他沒有任何提成。”張某甲供述。

收取客戶或者代理支付的保證金和利息款需要多個賬戶，這些也都來自張某甲自己的親戚朋友，其中，僅張某丙就提供了16張銀行卡供公司收取客戶入金。

代理公司出事

揭開“家族企業”面目

由於下級代理公司被抓，公安機關順藤摸瓜透過交易資料找上了A公司。

由於涉案人員眾多，金額巨大，浦東檢察院提前介入引導偵查，製作分析圖，對參與網路非法經營期貨的人員分情況予以追究相關責任

。經過將涉及非法經營期貨的多個平臺的交易資料、公司臺賬與數十張銀行卡近萬條流水進行比對，擬定審計報告製作方案交由審計人員，認定非法經營額。經審計，張某甲實際控制的A公司與B公司所涉平臺客戶入金共計人民幣23億餘元，配資金額人民幣62億餘元。

張某甲公司透過發展二級代理，大規模地擴充套件客戶群，而二級代理為了賺取高佣金，又積極地發展、引誘甚至是誘騙大量客戶入金進行期貨交易。由於二級代理眾多，且分佈於多個省市，目前已有較多投資人向當地公安機關報案，浦東檢察院主動與外省市公安機關加強溝通協作，形成打擊合力。

截止目前，浦東檢察院已對包括張某甲在內的20餘人以涉嫌非法經營罪提起公訴。