每年的10月份至來年的2月份，幾乎所有的保險公司都會推出開門紅產品。

這段時間是保險產品的銷售旺季，銷售額能佔到全年的4成左右。

今年，由中國人壽打響開門紅的“第一炮”，率先推出4。8%高收益的產品——

【鑫享未來】

，備案名：國壽鑫享未來兩全險。

作為今年開門紅的首發，它值得我們購買嗎？

別急，跟我一起看看~

01、產品內容

先了解下產品的基本資訊。

【鑫享未來】採用的是

主險+附加險

的形式。

主險是一款保障8年或10年的兩全險，附加險是三款終身有效的萬能賬戶。

本款產品的優點很明顯：

1、返錢快

從第5年就開始返還，返還金額也只看已交的總保費。

以30萬總保費為例，無論保8年或10年，也不管是躉交（一次性交）、3年交、5年交，每年都是6萬的生存金。

2、萬能賬戶

主打萬能賬戶：鑫尊寶A款，當前年利率4。8%（結算利率）。

如此高利率，試問誰看了不心動？但不要忘記了，這三款萬能賬戶保底利率都是

2.5%

。

接下來我們先來研究下附加險（萬能賬戶）的詳細情況。

02、萬能賬戶

先來看下基本的對比資訊。

1、保底利率&結算利率

保底利率是底線，寫進合同，永不改變！

（重點關注）

現行結算利率是期待，未來如何不好說，一般最高就是它！

（一般關注）

在“保底”和“現行”之間的就是現實，隨時浮動，不受你我控制。

2、初始費用

【鑫享未來】的初始費用涉及以下三方面：

躉交保費

：投保時一次性交的保費，收3%或2%的手續費；

追加保費

：保單生效之後，另外存到萬能賬戶的錢，收3%或2%的手續費；

轉入保費

：主險合同產生的生存金、滿期金、獎勵等轉入的錢；收2%的手續費；

以主打的鑫尊寶A款為例，保險生效之後，追加保費100萬保費進入萬能賬戶，手續費3%，實際到賬只有97萬。

在年利率能達到4。8%的前提下，97萬存一年到手101。7萬，只賺了

1。7萬，相當於這一年的高利率和時間都白白浪費了。

當你保險合同滿5年之後，保險公司會返還前五年累計保費的1%作為獎勵，並且以後每年如有新的投入也會返還。

但這些獎勵，並不能覆蓋最高3%，最低2%的初始費用。

3、風險保費

根據年齡、性別的不同，收費都不相同。收取範圍在每1000元收幾毛到100元左右，年齡越大，收的越多。

瞭解完基本資訊，我們就來一起看看這款產品收益究竟如何吧。

03、收益

【鑫享未來】的收益得分兩部分來看：

一、主險

以40歲女，年交10萬，交3年，保障10年進行測算。

【鑫享未來】10年增值

33380元

，IRR為

1.69%

，摺合成銀行年利率只有

1.78%

，

連銀行5年定期存款利率

2.65%

都比不上。

如此低的收益，怎麼能吸引客戶呢？

作為中國人壽的開門紅豈能讓大家失望，就公司本身而言，中國人壽是國內壽險行業的龍頭，也是國內首家在紐約、香港、內地三地上市的企業。

那麼【鑫享未來】作為開門紅產品的亮點在哪呢？

答案就在它的萬能賬戶上，現行結算利率能達到

4.8%

。

二、附加險（萬能賬戶）

以40歲女，3年交，年交10萬，保10年，搭配鑫尊寶A款，主險收益自動轉入萬能賬戶進行升值。

同時測算40歲女，3年交，年交10萬放入

某增額壽險收益

，作為對比。

1、當4.8%利率維持終身：

收益在第16年直接甩開增額壽，在第60年（被保人100歲）的時候，比增額壽足足多了168萬左右！

但利率真的能一直維持在4。8%嗎？

肥寶在中國人壽官網檢視近幾年萬能賬戶的結算利率，帶大家分享一下。

總體來看，以3。7%結算利率為主。

市場利率下行，銀行不斷降息，即便保險公司也不可能獨善其身。

目前沒有哪家公司萬能賬戶能終身維持很高的結算利率，幾乎都是上市幾年之後就開始回落。

2、當利率降到3.7%的收益：

比增額壽的收益總是少個幾萬塊，如果能一直維持這個利率也算不錯。

即便從4。8%讓步到3。7%了，也沒法保證這個利率能持續多久，畢竟寫進合同的只有保底利率2。5%。

3、當執行2.5%利率時：

終身都在追趕增額壽收益，但差距越來越大。

第30年（被保人70歲）差額有32萬。

第40年（被保人80歲）差額有40萬。

收益差隨著時間的增加也越來越大，如果利率最終迴歸保底利率，那麼這款產品真的還符合你的要求嗎？

04、產品對比

考慮到【鑫享未】來是一款

主險+萬能賬戶

的產品組合計劃，

我找了一款同類產品【恆盈年年】做對比。

讓大家更直觀的瞭解【鑫享未來】的收益。

1、主險收益對比

同樣3年交，同樣10年滿期。

【鑫享未來】主險10年增值33380元，而同期【恆盈年年】增值98070元，【鑫享未來】利息少了

64690元

。

如果用真實收益率IRR來衡量，結果則更為懸殊，【鑫享未來】IRR僅

1.69%

，【恆盈年年】高達

3.44%

。

既然主險收益敗了，那麼萬能賬戶能不能扳回一城呢？

2、萬能賬戶

【恆盈年年】附加的悅安心萬能賬戶

保底利率3%

，

現行結算利率4.95%

，保費起步1000元即可。

反觀【鑫享未來】最好的萬能賬戶鑫尊寶A款保底利率和現行利率分別只有

2.5%

和

4.8%

。

悅安心無論錢如何進入萬能賬戶，都只收

1%

的手續費，而鑫尊寶A款最高

3%

。最低都要

2%

。

乍一看差距不大吧，但100萬的3%和1%，能相差2萬塊，省下這筆錢存到收益更高的產品中，豈不更香嗎？

綜合來看，【鑫享未來】與【恆盈年年】相比，無論主險或附加險的收益及條款規則，都輸一截。

05、肥寶說

作為主打萬能賬戶的開門紅產品，【鑫享未來】的確定性收益實在是低。

萬能賬戶保底利率也只有2。5%，要知道好的增額終身壽持有10年保底至少3。4%以上。

可能有些人會想著哪怕只能享受到兩三年的4。8%收益率不也賺嗎？

在不考慮各項手續費的前提下，有4。95%的產品，我又為什麼要考慮4。8%的呢？

即便不提這點，現在的4。8%又能維持幾年？

總的來看，這款產品並不是值得投資的一款產品。

不知道大家對這款產品有什麼看法，歡迎評論區交流～